不少境外平台通过网络、社交渠道诱导国内用户注册开通合约，这类平台的开户流程本身游走在监管灰色地带，常规诱导步骤包含非合规注册、私下资金划转、合约权限开通三个环节，但全流程不受国内金融监管约束。注册环节平台多引导用户使用邮箱、境外手机号注册账号，规避国内实名监管要求，部分黑平台宣称免实名一键开通合约，这类平台后台无资金存管机制，用户入金多通过个人转账、场外代收等违规渠道，资金直接流入私人账户，极易遭遇平台卷款跑路、账户冻结无法提现等问题；即便部分平台要求上传身份信息完成KYC，其收集的用户隐私数据缺少合规保管机制，存在信息泄露、被不法分子盗用的隐患。
币圈合约本身自带极高投资风险，也是监管全面叫停的核心原因，合约依靠杠杆机制放大交易盈亏，主流永续合约常见10倍至100倍杠杆，在加密币种单日波动动辄百分之十几的行情下，小幅反向行情就能触发强制平仓。多数新手被高收益宣传误导盲目开通合约，习惯性选用50倍以上高杠杆全仓操作，忽略资金费率、滑点、平台插针等隐性成本，从市场实际交易数据来看，九成以上新手参与合约短期内出现本金大幅亏损，极端暴涨暴跌行情里还会出现平台宕机无法止损、瞬间全仓爆仓归零的情况。除此之外，合约市场充斥庄家控盘、虚假行情、后台篡改成交价等乱象，普通散户在信息不对称的环境中很难长期稳定盈利。
从资金流转角度，国内用户想要给境外合约账户入金，只能绕开银行正规转账通道，借助场外USDT兑换、第三方代收代付，这类资金流转方式涉嫌变相洗钱，一旦转账账户被公安、银行风控冻结，转入资金会被依法冻结收缴。我国银行、支付机构持续排查涉虚拟货币交易流水，凡是和境外合约平台、场外币商产生资金往来的银行卡，大概率触发风控限额、冻结，后续解冻流程繁琐，还可能被银行标记涉非法金融，影响个人征信相关业务办理。
